En el trabajo, dos historias, cada una de las cuales se desarrolla de forma independiente. La primera acción tiene lugar en Moscú durante varios días de mayo (días de luna llena de primavera) en los años 30. Siglo XX, la segunda acción también tiene lugar en mayo, pero en la ciudad de Yershalaim (Jerusalén) hace casi dos mil años, al comienzo de una nueva era. La novela está construida de tal manera que los capítulos de la historia principal se entremezclan con los capítulos que conforman la segunda historia, y estos capítulos de inserción son capítulos de la novela del maestro o la historia de un testigo ocular de los eventos de Woland.
En uno de los días más calurosos de mayo en Moscú, aparece alguien Woland, haciéndose pasar por un especialista en magia negra, pero de hecho es Satanás. Lo acompaña un séquito extraño: una bella bruja vampiro Gella, el tipo descarado de Koroviev, también conocido como Bassoon, el sombrío y siniestro Azazello y el gracioso Behemoth gordo y gordo, que en su mayor parte aparece ante el lector con el disfraz de un gato negro de increíble tamaño.
Los primeros en conocer a Woland en Patriarch Ponds son el editor de la gruesa revista de arte Mikhail Aleksandrovich Berlioz y el poeta Ivan Bezdomny, quien escribió un poema antirreligioso sobre Jesucristo. Woland interviene en su conversación, alegando que Cristo realmente existió. Como evidencia de que hay algo más allá del control humano, Woland predice que una niña rusa de Komsomol le cortará la cabeza a Berlioz. A los ojos del sorprendido Ivan, Berlioz cae inmediatamente bajo el tranvía, que está controlado por una niña Komsomol, y le cortan la cabeza. Ivan intenta sin éxito perseguir a Woland, y luego, después de haber aparecido en Massolit (Asociación Literaria de Moscú), establece la secuencia de eventos de manera tan confusa que lo llevan a la clínica psiquiátrica suburbana del profesor Stravinsky, donde conoce al personaje principal de la novela: el maestro.
Woland, al llegar al apartamento número 50 de la casa 302 bis en la calle Sadovaya, que el difunto Berlioz ocupó con el director del teatro Variete Stepan Likhodeev, y al encontrar a este último en un estado de severa resaca, le presenta un contrato firmado por él, Likhodeev, para la actuación de Woland en el teatro, y luego lo aleja del departamento, y Styopa inexplicablemente termina en Yalta.
Nikanor Ivanovich Bosoy, presidente de la Asociación de Vivienda en el número 302 bis, llega al apartamento número 50 y encuentra a Koroviev, quien le pide alquilar este apartamento a Wolanda, ya que Berlioz murió y Likhodeev estaba en Yalta. Después de mucha persuasión, Nikanor Ivanovich acepta y recibe de Koroviev, además de la tarifa estipulada por el contrato, 400 rublos, que oculta en ventilación. El mismo día, llegaron a Nikanor Ivanovich con una orden de arresto por almacenar la moneda, ya que estos rublos se convirtieron en dólares. La aturdida Nikanor Ivanovich cae en la misma clínica del profesor Stravinsky.
En este momento, el director financiero Variete Rimsky y el administrador Varenukha intentan sin éxito encontrar al desaparecido Likhodeev por teléfono y están perplejos, recibiendo de él telegramas de Yalta pidiéndole que envíe dinero y confirme su identidad, ya que fue abandonado en Yalta por el hipnotizador Woland. Después de haber decidido que esta es la estúpida broma de Likhodeev, Rimsky, después de recoger telegramas, envía a Varenukha para llevarlos "donde sea necesario", pero Varenukha no puede hacer esto: Azazello y el gato Behemoth, agarrándolo por los brazos, entregándolo a Varenukha al apartamento número 50, y de un beso la bruja desnuda Gella Varenukha se ve privada de sentimientos.
Por la noche, comienza una actuación con la participación del gran mago Woland y su séquito en el escenario del Teatro Variete. Un fagot con un disparo de pistola provoca una lluvia monetaria en el teatro, y todo el salón atrapa las piezas de oro que caen. Luego se abre una "tienda de mujeres" en el escenario, donde cualquier mujer de entre las que se sientan en el pasillo puede vestirse gratis de pies a cabeza. Una fila está alineada allí, sin embargo, al final de la actuación, los querubines se convierten en pedazos de papel, y todo lo adquirido en la "tienda de damas" desaparece sin dejar rastro, lo que obliga a las mujeres crédulos a correr por las calles con la misma ropa interior.
Después de la actuación, Rimsky se queda en su oficina, y para él se convierte el beso de Gella en un vampiro Varenukha. Al ver que no proyecta una sombra, Roman está mortalmente asustado y trata de huir, pero el vampiro Gella viene en ayuda de Varenukha. Con una mano cubierta de manchas cadavéricas, ella intenta abrir el cerrojo de la ventana, y Varenukha guarda en la puerta. Mientras tanto, llega la mañana, se escucha el primer grito de un gallo y los vampiros desaparecen. Sin perder un minuto, Rimsky se puso gris al instante en un taxi, corrió a la estación y partió en tren expreso a Leningrado.
Mientras tanto, Ivan Bezdomny, después de haberse reunido con el Maestro, le cuenta cómo se encontró con el extraño extranjero que mató a Misha Berlioz. El maestro le explica a Ivan que se encontró en los Patriarcas con Satanás, y le cuenta a Ivan sobre sí mismo. Su amada se llamaba su amada Margarita. Siendo historiador por formación, trabajó en uno de los museos, cuando de repente ganó inesperadamente una gran suma: cien mil rublos. Dejó su trabajo en el museo, alquiló dos habitaciones en el sótano de una pequeña casa en una de las calles de Arbat y comenzó a escribir una novela sobre Poncio Pilato. El romance casi había terminado cuando accidentalmente conoció a Margarita en la calle, y el amor los golpeó a ambos al instante. Margarita estaba casada con un hombre digno, vivía con él en una mansión en el Arbat, pero no lo amaba. Todos los días ella venía al maestro. El asunto estaba llegando a su fin, y estaban felices. Finalmente, la novela se completó y el maestro la llevó a la revista, pero se negaron a imprimirla allí. Sin embargo, se imprimió un extracto de la novela, y pronto aparecieron en los periódicos varios artículos devastadores sobre la novela, firmados por los críticos Ariman, Latunsky y Lavrovich. Y luego el maestro sintió que se estaba enfermando. Una noche arrojó una novela al horno, pero alarmada, Margarita cogió la última pila de sábanas del fuego. Se fue, llevándose el manuscrito para despedirse de su esposo y regresar con su amante para siempre por la mañana, pero un cuarto de hora después de que ella se fue, llamaron a la ventana, contándole a Ivan su historia, en este lugar la Maestra baja la voz a un susurro, y ahora Unos meses más tarde, en una noche de invierno, cuando llegó a su casa, encontró sus habitaciones ocupadas y fue a una nueva clínica suburbana, donde ha estado viviendo por cuarto mes, sin nombre ni apellido, solo un paciente de la habitación 118.
Esta mañana, Margarita se despierta con la sensación de que algo está por suceder. Enjugándose las lágrimas, repasa las hojas del manuscrito carbonizado, mira la foto del maestro y luego da un paseo por el Jardín Alexander. Aquí Azazello se sienta a ella y le informa que cierto noble extranjero la invita a visitarla. Margarita acepta la invitación porque espera aprender al menos algo sobre el Maestro. En la tarde del mismo día, Margarita, desnuda, frota el cuerpo con la crema que Azazello le dio, se vuelve invisible y sale volando por la ventana. Volando más allá de la casa del escritor, Margarita organiza una derrota en el departamento de un crítico de Latunsky, quien, en su opinión, mató al maestro. Luego Margarita se encuentra con Azazello y la lleva al apartamento No. 50, donde conoce a Woland y al resto de su séquito. Woland le pide a Margarita que sea la reina en su baile. A cambio, él promete cumplir su deseo.
A la medianoche, comienza la bola de luna llena de primavera: la gran bola de Satanás, a la que los estafadores, verdugos, abusadores, asesinos, criminales de todos los tiempos y naciones; los hombres llevan abrigos de cola, las mujeres están desnudas. Durante varias horas, la desnuda Margarita saluda a los invitados, exponiendo su mano y rodilla para un beso. Finalmente, la pelota terminó y Woland le pregunta a Margarita qué quiere como recompensa por ser la anfitriona de la pelota. Y Margarita pide de inmediato que le devuelva el maestro. Luego, el maestro aparece con atuendo de hospital, y Margarita, después de consultar con él, le pide a Woland que los devuelva a una pequeña casa en el Arbat, donde fueron felices.
Mientras tanto, una institución de Moscú está comenzando a interesarse en los eventos extraños que tienen lugar en la ciudad, y todos se alinean en un todo lógicamente claro: el misterioso extranjero Ivan Bezdomny, la sesión de magia negra en Variety, los dólares de Nikanor Ivanovich y la desaparición de Rimsky y Likhodeev. Queda claro que todo esto es obra de la misma pandilla, dirigida por un misterioso mago, y todos los rastros de esta pandilla conducen al apartamento número 50.
Pasamos ahora a la segunda historia de la novela. En el palacio de Herodes el Grande, el procurador judío Poncio Pilato interroga al arrestado Yeshua Ga-Nozri, quien fue sentenciado por el Sanedrín a insultar la autoridad de César, y esta sentencia se envía para aprobación a Pilato. Interrogando al arrestado, Pilato comprende que antes de él no hay un ladrón que incitó a la gente a la desobediencia, sino un filósofo errante que predica el reino de la verdad y la justicia. Sin embargo, el fiscal romano no puede dejar ir al hombre acusado de un crimen contra César y confirma la sentencia de muerte. Luego se dirige al sumo sacerdote del Caif judío, quien, en honor de la próxima fiesta de Pascua, puede liberar a uno de los cuatro criminales condenados a muerte; Pilato pide que sea Ga-Nozri. Sin embargo, Kaifa lo rechaza y libera al ladrón Var-Ravvan. En la cima de Lysaya Gora hay tres cruces en las que los condenados son crucificados. Después de que la multitud de espectadores, que acompañaban la procesión al lugar de ejecución, regresaron a la ciudad, en Bald Mountain, solo queda un estudiante de Yeshua Levi Matvey, un ex recaudador de impuestos. El verdugo apuñala a los convictos atormentados, y un aguacero repentino cae sobre la montaña.
El procurador llama a Afraniya, el jefe de su servicio secreto, y le ordena que mate a Judá de Kiriath, quien recibió dinero del Sanedrín por permitirle arrestar a Yeshua Ga-Nozri en su casa. Pronto, una joven llamada Niza supuestamente se encuentra accidentalmente con Judá en la ciudad y sale de la ciudad en el Jardín de Getsemaní, donde es atacado por desconocidos, lo apuñaló con un cuchillo y le quitó la billetera con dinero. Después de un tiempo, Afranius le informa a Pilato que Judas fue apuñalado y que un saco de dinero, treinta tetradrachms, fue arrojado a la casa del sumo sacerdote.
Levi Matvey es llevado a Pilato, quien le muestra al fiscal el pergamino con los sermones de Ga-Nozri. "El vicio más grave es la cobardía", dice el fiscal.
Pero volvamos a Moscú. Al atardecer, en la terraza de uno de los edificios de Moscú, se despiden de la ciudad de Woland y su séquito. De repente aparece Levi Matvey, quien le ofrece a Woland que se lleve al maestro y lo recompense con paz. "¿Y por qué no lo llevas a tu luz?" - pregunta Woland. "No merecía la luz, merecía la paz", responde Levi Matvey. Después de un tiempo, Azazello llega a la casa de Margarita y el maestro y le trae una botella de vino, un regalo de Woland. Después de beber vino, el maestro y Margarita caen sin sentimientos; en el mismo momento comienza la agitación en la casa del dolor: el paciente murió en la habitación número 118; y en ese mismo momento, en una mansión en Arbat, la joven de repente se pone pálida, agarrándose el corazón y cae al suelo.
Los caballos negros mágicos se llevan a Woland, su séquito, Margarita y el Maestro. "Tu novela fue leída", le dice Woland al Maestro, "y me gustaría mostrarte a tu héroe". Hace unos dos mil años se sienta en este sitio y ve en un sueño un camino iluminado por la luna y quiere seguirlo y hablar con un filósofo itinerante. Ahora puedes terminar la novela con una frase ". "¡Gratis!" ¡Está esperándote!" - grita el maestro, y sobre el abismo negro se ilumina una inmensa ciudad con un jardín, al que se extiende el camino lunar, y el procurador corre rápidamente por este camino.
"¡Despedida!" - grita Woland; Margarita y el maestro cruzan el puente sobre el arroyo, y Margarita dice: "Aquí está tu hogar eterno, aquellos que amas vendrán a ti por la tarde y por la noche protegeré tu sueño".
Y en Moscú, después de que Woland la dejó, la investigación en el caso de las pandillas criminales continúa durante mucho tiempo, sin embargo, las medidas tomadas para capturarla no dan resultados. Los psiquiatras experimentados concluyen que los miembros de la pandilla eran hipnotizadores de fuerza sin precedentes. Pasan varios años, los eventos de esos días de mayo comienzan a olvidarse, y solo el profesor Ivan Nikolaevich Ponyrev, el ex poeta Sin hogar, todos los años, solo aparece la festiva luna llena de primavera, aparece en los estanques del Patriarca y se sienta en el mismo banco donde conoció a Woland, y luego, después de caminar a lo largo del Arbat, regresa a casa y ve el mismo sueño en el que tanto Margarita como el maestro, Yeshua Ga-Nozri y el cruel quinto fiscal de Judea, el jinete Poncio Pilato, acuden a él.
